천하제일 영웅이 나타났다! 천일신수로 무림을 제패한 신수궁의 제자 `모천우`는 강호를 떠도는 도적 `초류향`을 만나 서로에게 호감을 느낀다. 한편 신수궁의 천일신수를 노리는 자들이 나타나고 `모천우`는 사부를 죽였다는 누명을 쓰고 쫓기는 신세가 된다. `초류향`은 `모천우`를 도와 빼앗긴 천일신수를 되찾으려 하지만 악인들의 계략에 빠져 자신의 사부인 `소불범`의 죽음을 맞이한다.